金管局公布2020年通脹掛鈎債券(iBond)新一批iBond將於2020年10月23日早上9時至11月5日下午2時接受市民認購,設有比以往更高的最低息率保證,達到2厘。在今日的低息環境中,2% 回報比起定期更吸引。阿啤為大家準備 iBond 2020的申請流程、好處、風險及認購注意事項,仲提供以往的股價表現及派息回報紀錄供大家參考,以及搜羅各大銀行及券商的iBond認購優惠﹗

目錄﹕甚麼是iBond?iBond股價及派息表現一覽iBond 2020 認購詳情 銀行券商ibond收費及優惠  | 投資iBond的好處及風險 | iBond 認購注意事項 |

甚麼是 iBond ?

iBond是香港特區政府透過政府債券計劃的零售債券部份發行的通脹掛鈎債券,入場門檻最低為HK$10,000,年期為三年,其息率以過去6個月本地平均通脹率計算,以2016年的iBond為例,其最後一期的年利率為2.43%,當年政府亦會「包底」保證年利率1厘。而新一批iBond的最低息率保證達到2厘,換言之,即使在今天面臨通縮的情況下,iBond仍可以坐享起碼2%的息率。

iBond 特點

  • 每半年派息一次,利息與最近6個月的按年通脹率(綜合消費物價指數,CPI)掛鈎,並設有保證利率2%,以較高者為準
  • 本金將於零售債券到期時全數(即100%)付清
  • 可在香港聯合交易所內進行買賣

 

計算利息收益

政府會在預定的付息日派發利息,一年兩次;年息將以下列較高者為準﹕

  • 浮息,即最近6個月公布的CPI按年變動率的算術平均值(準確至小數點後兩個位);
  • 定息,即2.00%

 

iBond股價及派息表現一覽

iBond過往股價表現

好多市民都可能會在iBond上市日出售iBond,不如參考一下以往iBond開市日的股價表現,收市價都是高於認購價的。

年份 上市日收市價 升幅
2011年 HK$106.7 6.7%
2012年 HK$105 5%
2013年 HK$103.5 3.5%
2014年 HK$105.15 5.15%
2015年 HK$105.5 5.5%
2016年 HK$103.35 3.35%

iBond過往派息表現

iBond由2011年發行,參考以過派息表現,iBond一直都是以浮息去派息的,最高曾派息6.08%,最低則見1.02%,未曾試過以定息1%派息。即使今年大有機會面臨通縮情況,市民仍可以享有2%息。

發行日 股份代號 年息(每半年派息一次) 每手派息總額
第一個付息日 第二個付息日 第三個付息日 第四個付息日 第五個付息日 到期日
2011年7月28日 4208 6.08% 5.07% 3.38% 3.77% 4.78% 4.02% HK$1358.16
2012年6月22日 4214 3.48% 3.73% 4.72% 4.12% 4.50% 4.33% HK$1243.45
2013年6月24日 4218 4.72% 4.12% 4.50% 4.33% 2.57% 2.63% HK$1144.33
2014年8月11日 4222 4.95% 3.68% 2.37% 2.68% 2.15% 1.27% HK$856.96
2015年8月7日 4228 2.37% 2.68% 2.15% 1.27% 1.68% 2.30% HK$623.01
2016年6月20日 4231 2.58% 1.02% 1.78% 2.10% 2.43% 2.43% HK$617.16

投資 iBond 的好處

1. 分散風險

iBond的利息稱不上吸引,但它確保投資者可以定期有息收,而且發行人為特區政府,信貸評級優良,投資風險低。在今時今日環球經濟低迷的情況下,iBond具有平衡股票的風險。

2. 定期回報

iBond與其他零售債券一樣,提供定期回報,每半年派息一次,在整個債券投資年期內定期向你支付利息。

3. 利率較高

在環球低息加上經濟低迷的環境,定期存款利率都已跌穿1%,而iBond則保證會派息至少2%,利率較為吸引,適合「食息一族」。

4. 靈活彈性

iBond的投資成本較低,投資者可以透過銀行或券商認購,交易成本遠較其他債券產品低,而且可以隨時在市場沽出iBond套現,不用像投資基金般支付贖回費用。

投資 iBond 的風險

1. 利率回報或較以往差

如上文提及,iBond的派息與本地通脹掛鈎,但香港經濟飽受政局及疫情打擊,2020年7月綜合消費物價指數於近3年來首次出現通縮,雖然政府保證最低息率會有2%,但整體利率回報會較以往差。

2. 流通性風險

雖然iBond可在二手市場自由買賣,但其交投未必活躍,投資者有機會捱價沽出iBond,要搵人接貨亦不容易。

iBond 2020 認購詳情

認購期 2020年10月23日早上9時至11月5日下午2時
上市日期 2020年11月17日
申請資格 持香港成年身分證,年滿18歲人士即可認購。每個申請最少1手,即HK$10,000。
認購方法
  1. 配售銀行﹕市民可到配售銀行索取表格或在網上平台認購
  2. 香港中央結算公司認購債券
  3. 提供認購iBond的證券經紀
分配 若申請總額低於HK$150億,會先向所有合資格申請者派發一手債券,確保人人有份,餘下的再進行一次配發及將剩餘手數以抽籤形式配發。
年期 3年
派息週期 每6個月派息一次
買賣 可於聯交所自由買賣
息率 浮息(按6個月消費物價指數計算)/ 定息(以較高者為準)

iBond 2020 配售銀行一覽

獲政府委任的配售銀行包括:

  • 中國銀行
  • 交通銀行
  • 東亞銀行
  • 中信銀行
  • 建設銀行
  • 集友銀行
  • 創興銀行
  • 花旗銀行
  • 招商永隆
  • 大新銀行
  • 星展銀行
  • 富邦銀行
  • 恒生銀行
  • 滙豐銀行
  • 工商銀行
  • 南洋商業銀行
  • 華僑永亨銀行
  • 大眾銀行(香港
  • 上海商業銀行
  • 渣打銀行

 

各銀行及券商iBond最新優惠及收費

只要有證券戶口,就能認購iBond,各大銀行及券商都陸續公佈認購iBond的詳情及優惠,一如所料,為數不少的機構都豁免多項費用,詳列如下﹕

銀行/券商 認購iBond優惠
中國銀行 中銀iBond認購「6免」優惠:免認購手續費、存倉費、代收利息費、到期贖回費、存入費及轉出費。
滙豐銀行 滙豐iBond認購「5免」優惠:認購手續費、託管服務費、代收利息費、到期贖回債券費、存入費。
渣打銀行 渣打iBond認購「5免」優惠:免二手市場賣出交易、債券轉至渣打股票戶口、託管費、代收利息及贖回到期債券手續費。若以債券戶口認購iBond將獲豁免多項費用,包括手續費、二手市場賣出交易、債券轉至渣打股票戶口、託管、代收利息及贖回到期債券費用。
恒生銀行 恆生iBond認購「7免」優惠:認購手續費、託管服務費、代收利息費、到期贖回手續費、債券沽出手續費(適用於非經中央結算系統沽出)、買入證券存入費(適用於經中央結算系統買入)、將債券由其他銀行轉入該行之債券戶口(適用於非經中央結算系統轉入)有關手續費。
花旗銀行 Citibank花旗銀行iBond認購「6免」優惠:認購手續費、存倉費、代收利息費、到期贖回費,存入費、轉出費。
大新銀行 大新為認購iBond客戶提供括「10免」優惠,包括認購手續費、托管費、代收利息費、到期贖回費、存入費、二手買入及賣出手續費、轉出費及轉倉費,沽出經紀費用豁免只適用於客戶經該行成功認購新一期iBond,並於今年12月31日或之前透過該行有效之證券戶口,經證券買賣熱線賣出是次iBond,該賣出交易之經紀佣金將獲全數豁免。
工銀亞洲 工行iBond認購「9免」優惠:包括認購手續費、買入及沽出經紀費(以股票形式在二手市場交易)、提早贖回費、代收利息費、到期贖回費、轉倉費、存入費及託管費。
信銀國際 中信銀行(國際)推出「七免」優惠,包括豁免手續費、債券託管費、轉倉費(轉出及轉入)、利息代收費、提早贖回費及到期贖回費。
上海商業銀行 上海商業銀行iBond認購「10免」優惠:包括認購手續費、保管費、代收利息費、轉倉費、場外二手市場交易費、到期贖回費、以股票形式存入之費用及以債券形式存入之費用。 留意經港交所交易平台買入及沽出之經紀佣金的豁免,只適用於新證券客戶。
耀才證券 耀才證券優惠「5免」優惠:包括豁免認購手續費、託管費、代收息費、 贖回費及轉倉費。以新開客戶身份認購iBond,可獲免收平台費的零佣,該零佣可買賣所有港股,毋須支付佣金;更可獲贈20股盈富及10股滙控。
寶盛證券 提供「5免」優惠:豁免認購手續費,托管費、代收息費、贖回費和存倉費。iBond 2020的孖展認購優惠,孖展客申購首3萬元,提供100%孖展;若借貸3萬元或以上,孖展息率為1.88厘。
致富 iBond孖展「0息9免」優惠於致富集團認購iBond,可獲100%孖展零息計劃,免按金、免孖展利息、免認購手續費、免贖回費、免代收股息費、免存倉費、免不動戶費、免存入費、免平台費。
華盛證券

 

抽iBond優惠﹕新舊客戶抽ibond免認購手續費、託管費、到期贖回費、姓紀佣金、融資利息、交易佣金及存倉費。

開戶優惠﹕經GoBear於即日至2020年10月31日開戶可獲迎新優惠: HK$100超市禮券、HK$30股金券、港股無限免佣,完成指定要求更可獲HK$700八達通。 (優惠詳情及條款)

uSMART 友信智投

 

抽iBond優惠﹕新舊客戶抽ibond免認購費、認購佣金、轉倉費、印花稅、首日沽出佣金、存倉費、代收利息費、到期贖回費、孖展利息、託管費

開戶優惠﹕經GoBear開戶即送﹕美股買賣一世免佣、送一股微盟集團(02013.HK)及「uSMART友信賞」(優惠詳情及條款)

 

iBond 認購注意事項

1. 我適合認購 iBond嗎?

iBond風險較低及回報穩定,,相比定存,暫時仍算是港元保本投資之中較高息的產品,適合保守投資者。

2. 銀髮族仍可抽銀色債券

每年發行的銀色債券仍會推出,年滿65歲的銀髮族認購銀色債券會更好,一來息率與iBond相若,二來競爭較少,可獲分配更多手數。

3. 孖展抽iBond注意事項

據以往經驗,好多券商都會提供孖展供投資者認購iBond,部份甚至以超低認購費或免息做招徠,但要留意,孖展抽iBond未非真的零成本,因為你可能會有其他支出,包括在二手市場沽貨的佣金,及孖展免息優惠過後利息支出等等。

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4. 應否長揸?

要視乎你的投資取態,但正如上文所言,如果你志在幫資金搵避風港,想儲錢收息的話,就建議長揸;相反,如果你想尋求更高回報的投資工具或需要資金週轉的話,那就無謂長揸了。

 

 

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Fion

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#Content #Writer #Dreamer #Soccer 努力生存,努力生活。

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